银华智荟内在价值灵活配置混合发起式A
银华智荟内在价值灵活配置混合发起式A（代码 005119）属于 灵活混合型，成立于 2017-09-28，当前基金经理为 方建。
截至 2026-10-12，最新单位净值为 4.3393；截至 2026-06-30，最新净资产为 3.74亿。净值数据覆盖 2017-09-29 至 2026-10-12，共包含 2132 个有效收益观测，最新归一化净值为 4.2525。
近252个交易日累计收益率为 +96.58%，年化收益率为 +96.58%，年化波动率为 48.12%，最大回撤为 -28.59%，Sharpe 比率为 2.01，当前同类排名百分位为 99.72%。
近252个交易日累计收益 +96.58%，年化波动 48.12%，最大回撤 -28.59%，Sharpe 2.01。
成立以来累计收益为 +325.25%，最大回撤为 -59.47%，低点出现在 2024-02-05。
基金日收益中位数为 +0.04%，正收益日占比为 50.61%，约90%的日收益落在 -3.49% 至 +3.67% 之间。
成立以来正收益月份占比为 47.27%；表现最好的月份为 2026-06（+50.05%），表现最弱的月份为 2026-07（-22.28%）。
| 指标 | 短期 | 中期 | 长期 |
|---|---|---|---|
| 收益 | |||
| 累计收益率 | +61.00% | +96.58% | +250.62% |
| 年化收益率 | +159.19% | +96.58% | +87.25% |
| 风险 | |||
| 年化波动率 | 58.04% | 48.12% | 43.46% |
| 最大回撤 | -28.59% | -28.59% | -28.59% |
| 平均回撤 | -10.66% | -8.80% | -10.16% |
| 下行波动率 | 36.00% | 30.42% | 26.03% |
| 风险调整后 | |||
| Sharpe | 2.74 | 2.01 | 2.01 |
| Sortino | 4.42 | 3.18 | 3.35 |
| 分布 | |||
| 偏度 | 0.21 | 0.23 | 0.80 |
| 峰度 | 0.55 | 1.26 | 4.27 |
基金日收益与灵活混合型同类指数高度同步，相关系数为 0.82，线性敏感度 Beta 为 1.94。
最近63个有效交易日联动最强的三项为：科创50 0.95、创业板指 0.78、中证1000 0.75；最低相关项为南华能化 -0.19。
截至 2026-06-30，基金净资产为 3.74亿，较首个可用报告期变化 +1056.23%。
最新报告期资产配置以股票为主，占净资产 93.06%；其余主要配置为债券占 2.57%。
截至 2026-06-30 的全仓股票中，配置权重最高的行业为 电子 (89.1%)；截至 2026-06-30 的全仓股票中，最显著的风格暴露为 ShortTermReversal (-1.90)；截至 2026-06-30，十大重仓股合计占基金净值 76.82%。
截至 2026-06-30，前三大行业为电子、机械设备、汽车，合计占股票持仓 98.84%。
最新一期最明显的正向风格暴露为IndustryMomentum (+1.80)，最明显的负向暴露为ShortTermReversal (-1.90)。
最近两期十大重仓保留 8 只，新进 1 只、退出 2 只；新进股票包括富创精密；退出股票包括江淮汽车、寒武纪；延续持仓中对华虹宏力增持最明显（5.3个百分点）；图中展示最近 12 个报告期。
- 核心净值、指标、资产配置、重仓、行业分布和 Barra 风格暴露均可用。