华商电子行业量化股票发起式A
华商电子行业量化股票发起式A（代码 007685）属于 偏股型行业-TMT，成立于 2019-09-17，当前基金经理为 艾定飞。
截至 2026-10-12，最新单位净值为 3.1427；截至 2026-06-30，最新净资产为 5.27亿。净值数据覆盖 2019-09-30 至 2026-10-12，共包含 1677 个有效收益观测，最新归一化净值为 3.1041。
近252个交易日累计收益率为 +40.67%，年化收益率为 +40.67%，年化波动率为 45.66%，最大回撤为 -33.32%，Sharpe 比率为 0.89，当前同类排名百分位为 91.30%。
近252个交易日累计收益 +40.67%，年化波动 45.66%，最大回撤 -33.32%，Sharpe 0.89。
成立以来累计收益为 +210.41%，最大回撤为 -51.71%，低点出现在 2024-02-05。
基金日收益中位数为 +0.06%，正收益日占比为 50.86%，约90%的日收益落在 -3.19% 至 +3.50% 之间。
成立以来正收益月份占比为 53.49%；表现最好的月份为 2026-06（+33.96%），表现最弱的月份为 2026-07（-28.32%）。
| 指标 | 短期 | 中期 | 长期 |
|---|---|---|---|
| 收益 | |||
| 累计收益率 | +40.75% | +40.67% | +163.41% |
| 年化收益率 | +98.11% | +40.67% | +62.30% |
| 风险 | |||
| 年化波动率 | 55.65% | 45.66% | 40.76% |
| 最大回撤 | -33.32% | -33.32% | -33.32% |
| 平均回撤 | -12.34% | -9.25% | -8.07% |
| 下行波动率 | 36.18% | 30.65% | 25.98% |
| 风险调整后 | |||
| Sharpe | 1.76 | 0.89 | 1.53 |
| Sortino | 2.71 | 1.33 | 2.40 |
| 分布 | |||
| 偏度 | 0.08 | 0.09 | 0.37 |
| 峰度 | 0.56 | 1.30 | 2.99 |
基金日收益与偏股型行业-TMT同类指数高度同步，相关系数为 0.93，线性敏感度 Beta 为 1.15。
最近63个有效交易日联动最强的三项为：科创50 0.98、创业板指 0.86、沪深300 0.81；最低相关项为南华能化 -0.11。
截至 2026-06-30，基金净资产为 5.27亿，较首个可用报告期变化 +40.30%。
最新报告期资产配置以股票为主，占净资产 92.17%。
截至 2025-12-31 的全仓股票中，配置权重最高的行业为 电子 (95.2%)；截至 2025-12-31 的全仓股票中，最显著的风格暴露为 Beta (+1.64)；截至 2026-06-30，十大重仓股合计占基金净值 52.09%。
截至 2025-12-31，前三大行业为电子、机械设备、汽车，合计占股票持仓 98.45%。
最新一期最明显的正向风格暴露为Beta (+1.64)，最明显的负向暴露为EarningsYield (-1.30)。
最近两期十大重仓保留 6 只，新进 4 只、退出 4 只；新进股票包括华虹宏力、芯源微、普冉股份；退出股票包括海光信息、德明利、佰维存储；延续持仓中对北方华创减持最明显（1.7个百分点）；图中展示最近 12 个报告期。
- 核心净值、指标、资产配置、重仓、行业分布和 Barra 风格暴露均可用。